Aircon Water Heater adalah pemanas air yang memanfaatkan suhu freon yang sangat tinggi pada saat keluar dari kompresor. Pada AC biasa, suhu tersebut akan diturunkan lagi (dibuang) pada condensor dengan cara ditiup dengan kipas. Sebelum masuk condensor, aliran freon panas tersebut dibelokkan ke dalam tangki yang berisi air dingin.
Di dalam tangki terdapat pipa spiral yang disebut dengan Heat Exchanger sehingga terjadi kontak antara freon panas dan air dingin pada heat exchanger. Air yang semuka dingin perlahan akan memanas sesuai dengan suhu freon. Sebaliknya freon yang semula sangat panas akan sedikit menurun temperaturnya sebaga hasil kontaknya dengan air dingin tersebut.